Donde los bancos invierten su dinero

¿Has oído alguna vez la frase «haz lo que digo, no hagas lo que hago» ?

¡Apuesto a que sí!

Aunque no hayas escuchado esta frase, ciertamente conoces a gente que aconseja algo, cuando en realidad hacen algo completamente diferente.

En algunos casos, es la «voz de la experiencia» compartida por personas que han cometido errores en la vida y no quieren que pases por el mismo problema.

Los fumadores que no recomiendan fumar o las personas con deudas que sugieren que no se use la tarjeta de crédito son sólo dos ejemplos.

En otros casos, sin embargo, pura y simple hipocresía.

Algunas personas predican la honestidad, pero son corruptos. O recomiendan una inversión bastante arriesgada, pero nunca han puesto un centavo real en esta «baita oportunidade».

Desafortunadamente la expresión «haz lo que digo, no hagas lo que hago» también sirve para las recomendaciones de inversión de los bancos.

Deténgase a pensar en las recomendaciones de inversión que ya ha recibido de su gerente o haga esta prueba hoy y pregunte a su gerente dónde invertir su dinero.

Recibirá las respuestas más claras, desde la recomendación de planes de pensiones privados, fondos de inversión, seguros de vida e incluso valores de capitalización.

Sin embargo, hay una solicitud financiera que nunca será recomendada por su banco: valores públicos , a través del Tesoro público.

Y se pone aún peor.

Si pregunta sobre los bonos del Estado, probablemente se desanimará ante las afirmaciones más diversas: «es demasiado complicado», «es demasiado arriesgado», «la rentabilidad es baja», etc…

Sin embargo, lo que tal vez no sepas es que estas mismas instituciones financieras que no recomiendan invertir en valores públicos son los mayores tenedores de valores públicos , según el Informe Mensual de la Deuda Pública Federal, publicado en diciembre/2015 (todos los informes se pueden ver aquí).

¿Quieres saber más?

Así que sigue leyendo este artículo.

Titulares de bonos públicos

Recientemente Leandro Ávila, del Club de Ahorros, publicó un excelente artículo sobre la jubilación con bonos públicos, en el que exploraba diversas informaciones contenidas en el informe mensual de deudas.

Me pareció tan interesante que decidí mostrarles a los mayores inversores/propietarios de bonos del gobierno, para que vean cómo la falta de conocimiento puede perjudicar sus inversiones.

Estos eran los mayores poseedores de títulos públicos emitidos por el Tesoro Nacional a finales de 2015:

  • Instituciones financieras (bancos comerciales, bancos de inversión y casas de bolsa): 25,01%;
  • Bienestar (planes abiertos, cerrados y propios): 21,37%;
  • Fondos de inversión : 19.55%;
  • No residentes : 18,79%;
  • Gobierno : 5.77%;
  • Compañías de seguros : 4.58%;
  • Otros : 4.94%.

Aquí hay una rápida explicación de cada una de estas categorías y cómo invierten en bonos del gobierno.

Instituciones financieras

Esta categoría incluye la propia cartera de bancos comerciales nacionales y extranjeros, bancos de inversión nacionales y extranjeros y corredores y distribuidores. También incluye a los bancos estatales y al BNDES.

En resumen, aquí están los grandes bancos.

¿Conoces el dinero de miles (o millones) de titulares de cuentas que permanece en la cuenta corriente?

Las instituciones financieras invierten en bonos del gobierno y se embolsan este retorno.

Pensión

En esta categoría se incluyen las carteras de los planes de previsión abiertos (por ejemplo, planes ofrecidos por los bancos), cerrados (por ejemplo, planes ofrecidos por las empresas a los empleados) y Política de Previsión Social Propia (por ejemplo, planes ofrecidos a los funcionarios públicos que no cotizan en el INSS).

¿Sabe usted que la pensión privada ofrecida por su banco, que tiene una alta tasa de administración y, en muchos casos, una tasa de carga?

Usted paga altos honorarios para que los administradores de estos planes inviertan su dinero principalmente en bonos del gobierno, algo que usted podría hacer por su cuenta.

Fondos de inversión

Esta categoría incluye todos los fondos de inversión regidos por la Instrucción CVM 555 del 17/12/2014.

En otras palabras, virtualmente todos los fondos de inversión de los que has oído hablar, como los fondos de renta fija, fondos DI, fondos multimercado, fondos de acciones…

¿Sabes ese fondo de inversión que elegiste por sugerencia de tu gerente y que tiene una comisión de administración?

También invierten su dinero en bonos del gobierno y todavía cobran una comisión de administración para hacerlo.

No residentes

Se trata de personas físicas o jurídicas con residencia o sede en el extranjero, que invierten en valores públicos a través de fondos de inversión o cualquier otra forma autorizada por la Circular Nº 3278 de 18 de junio de 2007 (para descargarla, haga clic aquí) .

Sólo para que se haga una idea, la cantidad de dinero invertida en bonos del Estado por los no residentes es casi 20 veces mayor (18,79% frente a 0,94%) que la cantidad invertida por las personas que viven en España.

Mientras que muchos Españaeños todavía temen invertir en el Tesoro público, los inversores extranjeros invierten fuertemente en valores públicos.

Gobierno

En esta categoría se incluyen los fondos y recursos administrados por el Sindicato, como el FAT (Fondo de Apoyo a los Trabajadores), el FGTS (Fondo de Indemnización por Cesantía), el fondo soberano o los fondos de garantía.

¿Sabes que el dinero del FGTS tuyo que rinde muy por debajo de la inflación ?

El gobierno invierte en títulos públicos y obtiene un rendimiento muy superior a la corrección del FGTS (3% anual + tasa de referencia).

Compañías de seguros

Esta categoría incluye a todas las compañías de seguros, que ofrecen los más diferentes tipos de seguros: seguro de vida, seguro de hogar, seguro de salud, seguro de auto…

¿Sabes la cantidad que pagas anualmente por el seguro de tu coche, por ejemplo?

Está invertido en bonos del gobierno, ganando intereses para las compañías de seguros.

Otros

En esta categoría se incluyen los inversores individuales residentes en el España, además de las empresas de capitalización (que emiten valores de capitalización), entre otras carteras propias no consideradas en las demás categorías.

Aunque esta categoría corresponde al 4,94% del total, sólo el 0,94% (€ 25 mil millones) están en el Tesoro público.

Sólo recordando que el monto total (suma de todas las categorías) fue de € 2,65 billones, en diciembre de 2015.

Esto significa que menos del 1% del total de valores públicos emitidos están en manos de inversores individuales, personas como tú y yo .

Puede que no parezca mucho, pero las ventas han crecido mucho en los últimos años.

Vea la tabla de abajo:

En 2015, las ventas de títulos públicos en el Tesoro público crecieron un 190,5% en comparación con 2014.

En 2014, el crecimiento ya había sido del 35,4% en comparación con 2013.

Conclusión

Como diría Leandro Avila, mi amigo y también educador financiero:

Todos se benefician de su ignorancia.

Al delegar el control de sus inversiones a un tercero, usted pierde dinero con el pago de las tasas y aún así deja de invertir directamente en una de las mejores aplicaciones financieras del mercado.

Como acaba de descubrir en este artículo, prácticamente todas las entidades relacionadas con su vida financiera invierten en bonos del gobierno.

En cambio, los bancos simplemente no hablan de esta inversión, porque es mucho más ventajoso (para ellos) que usted invierta en las inversiones financieras que ellos ofrecen, en lugar de invertir por su cuenta.

Es el famoso «haz lo que digo, no hagas lo que hago».

Al invertir directamente en bonos del gobierno, recomiendan que se invierta en una multitud de inversiones financieras, menos los bonos del gobierno .

Por esta razón, usted necesita adquirir conocimientos sobre educación financiera e inversiones para tomar el control de su vida financiera.

En los últimos años, he desarrollado una serie de iniciativas para fomentar la inversión en Treasury Direct, desde artículos y clases gratuitas hasta clases en vivo.

Además, también he creado el curso oficial del Treasury Direct Uncomplicated, de Quiero ser rico exclusivamente sobre la inversión en valores públicos, que puedes conocer haciendo clic aquí .

Nunca es demasiado recordar que el conocimiento es la libertad .

Cuando decides invertir en tu educación financiera, te deshaces de las malas inversiones financieras que sólo enriquecen a los bancos, no a ti.

Qué hacer ahora…

Deje un comentario abajo y comparta con nosotros si ya invierte en bonos del gobierno o lo que le falta para empezar a invertir.

Estoy muy contento de leer todos los comentarios y poder ayudar a la gente a empezar a invertir en Treasury Direct.

¡Hasta la próxima!

Imagen de shutterstock.com.

Tamara Martin
No necesito responderle a un jefe. Nunca más. No trabajo en un cubículo ni tampoco espero en los atascos de tráfico Vivo la vida exactamente como quiero. Pasaré 4 horas caminando un martes al azar si me apetece. O me quedaré despierto toda la noche escribiendo publicaciones de blog. O viajaré a Bali por capricho. Rompí los grilletes de la dependencia del sueldo.

Deja un comentario

Tu dirección de correo electrónico no será publicada. Los campos obligatorios están marcados con *

Ir arriba